הניוד הפנסיוני הוא בשורה לעמיתים

הסערה בשוק ההון דחקה לשוליים את אחת הרפורמות החשובות בתחום החיסכון הפנסיוני - תקנות הניוד הפנסיוני שנכנסו לתוקף בתחילת החודש. מדובר בבשורה לעמיתים, בייחוד בתקופה של אי־ודאות. האירועים בשוק ההון, הירידות החדות ובמקביל ההיווצרות של הזדמנויות השקעה חדשות לטווח ארוך ממחישים את הצורך של הציבור בהתאמת החיסכון הפנסיוני שלו, לרבות רמת הסיכון שגלומה בו, לצרכיו האישיים של החוסך. תקנות הניוד מרחיבות את האפשרויות של החוסך הישראלי להתאמה זו.

כניסתן לתוקף של תקנות הניוד תבטל כמעט את כל המגבלות שחלו על העברת כספים בין קופות, ותאפשר לחוסכים להעביר כספים מכל מכשירי החיסכון השונים (קופות גמל, קרנות פנסיה ותוכניות ביטוח חיים) לקופות גמל לקצבה או בשמן הנפוץ יותר - קרנות פנסיה. האפשרות לניוד פנסיוני, קבלת ייעוץ פנסיוני זמין והתיקונים שנעשו בחוק קופות הגמל יסירו חסמים שהקשו על העברת הכספים עד היום. כמו כן, הם ירחיבו את אפשרויות הבחירה של החוסכים ויאפשרו לכל אחד להתאים את סוג המוצר הפנסיוני לטעמיו ולצרכיו המשתנים, ולתקן החלטות קודמות.

אם בעבר יכול היה החוסך להעביר את כספו רק בין מכשירים המיועדים לאותה מטרה (כלומר בין קופת גמל אחת לאחרת, בין קרן פנסיה אחת לשנייה ובין ביטוחי החיים השונים), הרי שמכניסת התקנות לתוקף, יוכל החוסך לשקול שוב את תוכנית החיסכון שבה בחר ולנייד את כספו בין המכשירים השונים, בתנאי שהקופה שאליה הוא מעביר את כספו תהיה קופה לקצבה.

כך לדוגמה, חוסך בקרן פנסיה, שאינו מעוניין בתנודתיות האפשרית בקצבה שיקבל כפנסיונר, יוכל להעביר את הכספים שצבר לביטוח חיים. ואילו חוסך בפוליסת ביטוח, המעוניין ליהנות מהעלויות הנמוכות של הביטוח ההדדי בקרן הפנסיה, יוכל לעבור אליה בקלות. איסור אחד עדיין נותר בתוקף והוא העברת כספים ממוצר פנסיוני המיועד לקצבה לקופת גמל הונית.

לא זו בלבד שכל אחד יכול לבחור, אלא גם ניתנת לו אפשרות לתקן את ההחלטות שקיבל בעבר באמצעות ניוד הכספים - מה שלא ניתן היה עד כה. זאת ועוד, לחוסך ניתנת אפשרות לפצל את חשבונו. כלומר להעביר חלק מן הכספים שצבר בקופת גמל אחת לאחרת, וכך לפזר את הסיכון בין מנהלי השקעות אחרים ובין מכשירי חיסכון שונים.

חוסכים רבים מתקשים לעזוב את מנהל קופת הגמל שבו נתנו אמון במשך שנים וליצור קשר עם מנהל חדש. כעת יוכלו להעביר רק חלק מכספי החיסכון, וכך לבחון את היכולת ואת התוצאות של גוף מנהל אחר לפני שמעבירים אליו את מלוא הקופה. התחרות, כמו בכל ענף, אמורה לשרת את הצרכנים. במקרה של ענף החיסכון הפנסיוני, הדבר יבוא לידי ביטוי בדמי הניהול, בתשואה ובשירות.

הכותב הוא מנכ"ל מיטב גמל ופנסיה