ארבע קבוצות מתעניינות ברכישת דפי זהב

בימים אלו מנסה מנכ"ל דפי זהב ניר למפרט לגבש פיתרון אשר יאפשר לדפי זהב להמשיך ולפעול, וזאת לאחר שהחברה הודיעה לבעלי האג"ח שלה כי אינה עומדת יותר באמות המידה הפיננסיות להן היא מחויבת. בשבוע שעבר הגיעו הצדדים להסכמה ראשונה, לפיה בעלי האג"ח לא יממשו את זכותם לדרוש מהחברה פירעון מוקדם של האג"ח או ריבית חריגה של 35%. כמו כן סוכם כי פסגות, כלל פיננסים ומנורה ימונו כנציגות בעלי האג"ח וינהלו את המשא ומתן עם ההנהלה והבעלים לקראת הסדר.

מנכ"ל דפי זהב, ניר למפרט, מנסה לפתור את הבעיה של דפי זהב, באמצעות שילוב בין הכנסת משקיע אסטרטגי, ובין המרת החוב, חלקו או כולו, למניות. למפרט מציע יחס המרה אשר יעניק לבעלי האג"ח 1% מהחברה על כל 1% מהחוב שימחק. במקרה בו בעלי האג"ח לא יסכימו לוותר על כל החוב, תזדקק דפי זהב לגייס משקיע אשר ירכוש את המניות הנותרות וייקח על עצמו את החוב הנלווה להן. יש לציין כי בספרי BCM רשום שוויה של דפי זהב בכ-7 מיליון דולר בלבד.

לקראת סוף חודש פברואר האחרון פרסמה דפי זהב את דו"חותיה לשנת 2008, במסגרתם רשמה הפסד של 119 מיליון שקל בגין מחיקת מוניטין. עוד דיווחה החברה כי היא רואה ירידה חדה מהצפוי בביקוש לשירותיה, כך שתוצאותיה הכספיות צפויות להידרדר בשנת 2009. לדפי זהב חוב כולל של 520 מיליון שקל מתוכם כ-350 מיליון למחזיקי האג"ח. מדובר באג"ח שאינו סחיר. בעקבות כך, הפחיתה מעלות את דירוג האשראי של דפי זהב ל-BB מינוס. היום צפויה דפי זהב לשלם כ-10 מיליון שקל למחזיקי האג"ח בגין קרן וריבית. החברה הבהירה בעבר לבעלי האג"ח כי אין כל בעיה לעמוד בתשלום זה.