פיני צרפתי מצמצם את התספורת לבעלי האג"ח

סיביל ג'רמני שבשליטת פיני צרפתי מציעה מתווה חדש להסדר החוב בחברה, לאחר שאסיפת מחזיקי האג"ח (סדרה א') דחתה שלשום את המתווה המקורי, ובעקבות הודעתו של נאמן האג"ח, הרמטיק נאמנות, על העמדת איגרות החוב לפירעון מיידי, בהתאם להחלטת האסיפה הכללית.

על פי ההצעה החדשה שתובא לאישור האסיפה הכללית של מחזיקי האג"ח כבר היום (ג'), תשלם סיביל ג'רמני לבעלי האג"ח 8.4 מיליון יורו תמורת כל איגרות החוב שבמחזור (104 מיליון שקל ע"נ). סכום זה משקף מחיר של 40 אגורות לכל שקל ע"נ, כאשר על פי ההסדר שנדחה היתה אמורה סיביל לשלם מחיר של 30 אגורות לכל שקל ע"נ, וסך כולל של 6.25 מיליון יורו.

בנוסף, מציעה החברה להעביר לידי מחזיקי האג"ח את התשלום בגין האג"ח בתוך 15 יום מאישור המתווה המעודכן על ידי בית המשפט. בהצעתה הקודמת ביקשה סיביל להעביר רק 25% מהסכום עד לאותו מועד, ואת היתרה תוך 90 יום. מנגד, על פי המתווה המעודכן, בעלי האג"ח אינם זכאים ל־25% מהעודף שייווצר ממכירת נכסי החברה בפולין בשנתיים שלאחר אישור ההסדר.

בשיחה עם "כלכליסט" העריך אתמול חבר נציגות מחזיקי האג"ח, שמעון ריטבלט, כי גם הצעתה החדשה של סיביל תידחה, משום ש"המתווה המעודכן שמציעה החברה נעדר ביטחונות ולא ברור מי עומד מאחוריו". כמכשול נוסף לאישור ההסדר ציין ריטבלט כי ההסדר ידרוש בכל מקרה את אישורם של הבנקים המממנים של החברה, ואין כל ודאות כי הם יעשו כן.

בסוף הרבעון השני של 2010 הסתכמו חובותיה של סיביל ג'רמני למחזיקי האג"ח ב־127 מיליון שקל.