פרסום ראשון: לא תספורת, קרחת: המדינה דורשת מבעלי האג"ח של אגרסקו לוותר על 84% מהחוב

כ-24 שעות לפני אסיפת הנושים של אגרקסקו, נודע ל"כלכליסט" מהו מתווה ההסדר המתגבש שמעורר זעם בקרב המוסדיים.  

קבוצת כסלו, בראשותו של צבי גרינברג, תרכוש ככל הנראה את פעילות החברה בכ-18 מיליון יורו, ויחד עם המזומן שבקופה ומימוש נכסי הנדל"ן של החברה, יועמדו לה מקורות בסך של כ-58 מיליון יורו.

באמצעות מקורות אלו, תצטרך החברה לפרוע חוב כולל של כ-175 מיליון יורו. עדיפות ניתנת לנושים המובטחים – לאומי, פועלים, דיסקונט ומזרחי טפחות, שיקבלו כ-30 מיליון יורו. במקביל זכאים העובדים והרשויות המקומיות לקבלת 3 מיליון יורו בדין קדימה. סך המקורות שיוותרו באגרקסקו, לאחר פרעונות אלו, יסתכמו בכ-22 מיליון יורו – שיחולקו בין בעלי האג"ח, בעלי האוניות ונושים נוספים, כל אחד על פי חלקו היחסי.

הפגנת עובדי אגרקסקו (ארכיון) | צילום: עופר עמרם

בעלי האג"ח זכאים לחוב של כ-29 מיליון יורו, בעלי האניות תובעים כ-66 מיליון יורו, והנושים הנוספים כ-45 מיליון יורו. לפיכך, חלקם של בעלי האג"ח מסך החוב שאינו מובטח עומד על כ-20%. זה יהי גם חלקם ב-22 מיליון היורו שיוותרו לאחר התשלום לנושים המובטחים. בשורה התחתונה, מדובר בתספורת, או נכון יותר, קרחת של 84%, ומי שאמון עליה היא לא אחרת מאשר מדינת ישראל, במחזיקה כ-30% מהחברה.

הגופים המוסדיים שמחזיקים באיגרות החוב זועמים על ההצעה. "אם המדינה מאפשרת לבצע תספורות כל כך אגרסיביות, כיצד יתכן כי שרים בממשלה מגנים את התספורות של שאר הטייקונים. כיצד תוכל המדינה, שסוררת בעצמה, להורות לבניה לנהוג כדין, כאשר היא בעצמה סטטה מדרך הישר", כך אמר ל"כלכליסט" בכיר באחד מהגופים המוסדיים המחזיקים בנייר.

מחר (ה') תתקיים כאמור אסיפת הנושים של החברה, וכפי שהדברים נראים כעת - הנאמן שלמה נס ייאלץ לחזור לבית המשפט. למרות הערכתו כי זאת ההצעה הטובה ביותר כעת, נראה כי בעלי האג"ח לא יסכימו לקבל רק 15 אגורות עבור כל שקל. לפיכך צפויים הצדדים לחזור לבית המשפט כבר בשבוע הבא, ושם ייקבע האם החברה תקבל מהשופטת ורדה אלשיך ארכה נוספת להקפאת ההליכים, או שמא תלך לפירוק. נכון לעכשיו מנהל נס מו"מ מול שני גופים נוספים שמביעים עניין.