דלק לוגיסטיקה יוצאת להנפקה בוול סטריט: רוצה לגייס עד 135 מיליון דולר

דלק לוגיסטיקה המרכזת את פעילות הלוגיסטיקה של דלק ארה"ב מקבוצת דלק הודיעה הגישה היום (ה') תשקיף לרשות לניירות ערך בארה"ב (SEC), להנפקת ראשונית לציבור (IPO) של יחידות השתתפות אשר צפויות להסחר בבורסה הראשית של ניו יורק תחת הסימול "DKL". החתם המוביל בהנפקה יהיה מריל לינץ'. 

דלק לוגיסטיקה, הפועלת בתחום זיקוק והפצה של מוצרי נפט וכן הפעלה של תחנות תדלוק ומרכזי נוחות ברחבי ארה"ב, הוקמה על ידי חברת דלק ארה"ב להחזיק, להפעיל, לרכוש ולבנות נכסים להובלה, לאחסון ולהפצה של נפט גולמי ומוצרי זיקוק. הנכסים של דלק לוגיסטיקה כוללים כ-800 מייל של צינורות להובלה ואיסוף של נפט וכ- 1.4 מיליון חביות של מערכות לאחסון נפט המשמשים בעיקר את בתי הזיקוק בבעלות דלק.

מהתשקיף שפרסמה החברה המנוהלת ע"י עוזי ימין, עולה כי ברבעון הראשון של השנה רשמה דלק לוגיסטיקה הכנסות של 239 מיליון דולר, בהשוואה להכנסות של 153 מיליון דולר ברבעון הראשון של 2011. הרווח לפי בסיס EBITDA של החברה ברבעון הראשון של השנה עמד על 2.5 מיליון דולר, בהשוואה לרווח של 3.7 מיליון דולר אשתקד.

בכל 2011 הכנסות החברה עמדו על 744 מיליון דולר בהשוואה להכנסות של 495 מיליון דולר ב-2010 ו-374 מיליון דולר ב-2009. הרווח לפי בסיס EBITDA בשנה שעברה עמד על 12.6 מיליון דולר, לעומת 10 מיליון דולר ב-2010 ו-7.5 מיליון דולר ב-2009.

מבנה זה של יחידות השתתפות בו בחרה החברה מחייב לחלק את כל הרווחים כדיבידנד. בעוד שיחידות השתתפות מאפשרות קבלת הדיבידנדים כמעט ללא תשלום מס למשקיעים בארה"ב. רק חברות בתחום האנרגיה רשאיות להנפיק במבנה זה המספק למשקיעים תשואה עם מגן מס גבוה.