פגוש את היועץ: "הבחירות לא צפויות להשפיע על המשק"

ציוני דרך בקריירה:

"בשנת 2006, בין היתר לאור הביקוש הרב שגיליתי שיש ליועצי השקעות, החלטתי לעבוד וללמוד להשגת רישיון יועץ השקעות כדי להיכנס לתחום. למזלי, אני דובר אנגלית כשפת אם, כך שרוב לקוחותיי הם תושבי חוץ. לפני כן עברתי במספר תפקידים בתחום הפיננסי אולם פריצת הדרך מבחינתי היא הכניסה לתחום ייעוץ ההשקעות. היה לי ברור שהתפתחות מקצועית תגיע מהכיוון של עיסוק בשוק ההון".

דעתי על השווקים היום:

"אף שניתן לראות מגמת שיפור בנתונים המאקרו־כלכליים העולמיים, בייחוד בארה"ב ובסין, עדיין שוררת רמה גבוהה של אי־ודאות בשווקים הנובעת מהסיכונים הגדולים כדוגמת הגירעון התקציבי הגדול בארה"ב, ה'צוק הפיסקאלי' הנלווה ובעיית החוב באירופה. הניסיון מלמד שחלק ניכר מהבעיות הללו הוא בעל גוון פוליטי מאוד ולכן פתרונו תלוי בהתנהגות המנהיגים ובאופן התמודדותם עם הלחצים מבית. עם זאת, לא ניתן להתעלם מהצמיחה האדירה של הכלכלות המתפתחות וההשקעות הרבות הזורמות אליהן בעשור האחרון. לסיכום, כלכלת ישראל תמשיך להיות מושפעת בעיקר ממה שקורה בעולם. הבחירות שבפתח לא צפויות להשפיע באופן משמעותי על מצב המשק והשווקים הפיננסיים המקומיים כפי שכבר ראינו במערכות בחירות בעבר".

עצת זהב ליועץ אחר:

"במהלך שנות עבודתי כיועץ שמתי לב שככל שאתה יוצר קשר עם הלקוח, כך הוא סומך עליך יותר ולכן חשוב מאוד להקפיד על הקשר עם הלקוחות. חשוב מאוד גם לדעת להתאים את עצמך לכל לקוח. לכל אחד קצב ואופן הבנה משלו, ולא כל הלקוחות דומים גם אם הם משויכים לאותה רמת סיכון".

המלצה למשקיע:

"למרות רמת אי־הוודאות הגבוהה, ניתן בהחלט לומר ש־2012 היתה עד כה שנה טובה מאוד להשקעות, כמעט בכל האפיקים. מדדי האג"ח הממשלתיות והקונצרניות עלו עד כה בשיעור של בין 9%-5.5% , וזאת לאור הורדות הריבית האחרונות והצפי להמשך סביבת ריבית נמוכה, אי הוודאות בכלכלית וההאטה בחלקים רבים של הכלכלה העולמית. מדדי המניות עלו אף בשיעורים גבוהים יותר. התשואות באג"ח הממשלתיות נמוכות מאוד, ולכן משקיע סולידי המחפש תשואה גבוהה יותר ייאלץ לקחת סיכון גבוה יותר ולהרכיב חלק ניכר מהתיק באג"ח קונצרניות בדרוג גבוה, כל זאת בפיזור גדול כדי שלא להיחשף מדי לבעיות של נזילות בחברה מסוימת, תופעה שראינו פעמים רבות בשנים האחרונות.

למשקיע המסתכן, מומלץ לפזר את ההשקעה על פני מניות רבות, וניתן לעשות זאת ע"י השקעה בקרנות נאמנות ובתעודות סל. את ההשקעה הייתי מחלק בין הארץ לחו"ל בנטייה לחו"ל עם פיזור גלובלי".