צילום: אוראל כהן
דיווח שוטף
נעילה בבורסת ת"א: פרטנר עלתה ב-2.4% לאחר ההסכם עם נטפליקס
ת"א 35 עלה ב-0.1% ות"א 125 נחלש ב-0.1%; מליסרון שאיבדה 1% מערכה ריכזה מחזור ענק של 81 מיליון שקל - פי 9 מהממוצע; קרסו דיווחה על ירידה ברווח הנקי ברבעון הראשון - המניה נפלה ב-7.6%
ת"א 35 ת"א 125 בנקים-5 טכנולוגיה ביומד נפט וגז נדל"ן
17:25 - הבורסה בת"א חתמה את יום המסחר ללא תנודה מהותית במדדים המובילים: מדד ת"א 35 עלה ב-0.1% ומדד ת"א 125 נחלש ב-0.1%. מליסרון שאיבדה 1% מערכה ריכזה מחזור ענק של 81 מיליון שקל - פי 9 מהממוצע. פרטנר עלתה ב-2.4% לאחר ההסכם עם נטפליקס. לאחר הדוחות: קבוצת דלק עלתה ב-2.2%, ביג הוסיפה 1% לערכה, אגוד טיפס ב-2% וקרסו נפלה ב-7.6%.
שווקים בינלאומיים
באירופה, מדד דאקס הגרמני שומר על יציבות ומדד פוטסי הבריטי מוסיף 0.4% לערכו. מדד מילאנו נחלש ב-2%. מוקדם יותר היום באסיה, מדד ניקיי היפני שמר על יציבות והאנג סאנג ההונג קונגי הוסיף 0.3% לערכו.
17:00 - ישי ששון, אנליסט הנדל"ן של ברוקראז' ירושלים מתייחס לדוחות ביג: "הדוחות שפורסמו הבוקר מצליחים לשקף באופן בולט את הניהול האיכותי של החברה. התוצאות הפיננסיות, ובראשן הגידול המשמעותי ב-NOI מנכסים זהים בישראל שעמד על 9.9% בישראל. תוצאות אלו מציבות את תוצאות החברה ברבעון הנוכחי הרחק מעבר למתחרותיה. לכך יש גם להוסיף את הגידול הנאה בפדיונות מנכסים זהים שעמד על כ- 5.5%, אשר בולט לטובה ביחס למתחרותיה (עזריאלי (3.3%), ומליסרון (1.47%) – יש לציין כי שלוש החברות, לרבות ביג רשמו האטה בקצב גידול הפדיונות ביחס לעבר, אולם בביג ההאטה בקצב הגידול היא הנמוכה ביותר. יחד עם זאת, יש לתת את הדעת לדיפרנציאציה הממשית בין המרכזים השונים. החברה נסחרת בתשואת FFO (אותו נראה שנה מהיום) בשיעור של 8.7% על שווי השוק ובתשואה של 10.4% על הפעילות המניבה. למרות קיומו של צבר פרויקטים משמעותיים בקנה, הרי שאת פירותיו לא ניראה לפני 2020, ומשכך בנסיבות אלו שווי השוק סמוך מאוד לשווי הכלכלי (פער של כ- 3.5%)".
16:00 - ג'רי קוטישטנו מנכ"ל קרנות נאמנות באפסילון לסקירת מסחר: "כלי התקשורת בארה"ב ממשיכים ללבות את נושא קשריו של טראמפ עם רוסיה לפני הבחירות, אך הדבר כבר חדל כמעט להשפיע על שוקי ההון ובצדק. שוקי המניות בעולם ממשיכים לגלות עוצמה, על רקע הריביות הנמוכות והשיפור ברווחי החברות. היום צפויה עוד החלטת ריבית משמימה של בנק ישראל, בה הריבית תישאר ללא שינוי. בשל התחזקות השקל לאחרונה, גם הסיכוי שקרנית פלוג תדבר על תוואי העלאת ריבית עתידי נמוך ביותר. על רקע הריבית הנמוכה בארץ, ממשיכה זרימת הכספים אל אפיק האג"ח הקונצרני ונמשך גם טפטוף הכספים הנכנסים אל שוק המניות המקומי. ביצועי המדדים הישראליים מתחילת השנה מטעה לחלוטין, באשר למה שקורה בבורסה, בשל משקלן העצום של מניות הפארמה במדד. מספיק להזכיר כי מדד ת"א 90 עלה בכ- 20% מתחילת השנה, כדי להבין שגם הבורסה הישראלית משתתפת בחגיגה של עליות השערים בבורסות העולם".
15:15 - פרטנר מטפסת ב-3.9% לפסגת ת"א 35 לאחר שהודיעה על שיתוף פעולה עם נטפליקס, באופן שיאפשר גישה ישירה לשירותי הסטרימינג של נטפליקס בטלוויזיה החדשה שלה (שתושק בשבועות הקרובים).
14:20 - לקראת החלטת הריבית היום ב-16:00 (צפויה להישאר ללא שינוי), אומר אלכס זבז'ינסקי, הכלכלן הראשי במיטב דש: "בנק ישראל עשוי לפעול בכלים המאקרו-יציבותיים, כגון הטלת מגבלות על הבנקים, כדי לצמצם מתן האשראי הצרכני. אולם, למדיניות זו יש מספר חסרונות:
היא מופעלת בד"כ בתחומים ספציפיים, כמו אשראי לדיור, ופחות נמצאת בשימוש לריסון האשראי הצרכני הרחב; הניסיון עם המשכנתאות מלמד שהצעדים המרסנים משפיעים בפיגור גדול; הכלים האדמיניסטרטיביים לא נוגעים לשוק אג"ח החברות הרותח; ריסון האשרא יהצרכני יחד עם השפעת ההתקררות בתחום הנדל"ן צפויים לגרום להאטה בצריכה הפרטית במשק. השורה התחתונה: העלייה המהירה של האשראי הצרכני וקשיי הלווים שכבר נתגלו צפויים לזרז את עליית הריבית בישראל, שיחד עם ההאטה בשוק הדיור תפעל למתן את הצמיחה בצריכה הפרטית.
13:30 - מחצית היום, מחזור המסחר עומד על כ-592 מיליון שקל, מליסרון מרכזת את המחזור הגבוה ביותר במדד ת"א 35 ובבורסה, 78 מיליון שקל - פי 8 מהמחזור הממוצע היומי במניה (9.9 מיליון שקל). רמי לוימרכזת את המחזור הגבוה בת"א 90 (מקום 12 בבורסה), 6 מיליון שקל. מחוץ למדדים בולטת קרסו, שנופלת ב-5.9% במחזור של 10.4 מיליון שקל, פי 7 מהממוצע היומי (1.5 מיליון שקל)
12:50 - קסטרו יורדת ב-3% לאחר הדוחות: ההכנסות ברבעון הראשון עלו ב-6% ל-236 מיליון שקל, ההפסד התפעולי התרחב ל-2.9 מיליון שקל, מול 2.4 מיליון שקל ברבעון המקביל. ההפסד הנקי הסתכם ב-6.3 מיליון שקל, לעומת הפסד של 2 מיליון שקל ברבעון המקביל.
12:20 - הראל פיננסים בהתייחסות לשוק האג"ח המקומי: "המרווחים בשוק הקונצרני יורדים בכל רמות הדירוג ובמקביל התשואות הממשלתיות הארוכות ממשיכות לרדת, בעיקר באפיק השקלי. מתחילת השנה עלו מדדי האג"ח הקונצרני המקומיים מעל 3%, כאשר בלטו במיוחד הדירוגים הנמוכים (תל בונד תשואות הצמוד והשקלי) עם עליות של מעל 4%. עלייה דומה נרשמה גם בתל בונד 20. לאור מרווחי השפל בשוק המקומי, אנו ממשיכים להמליץ לטייב את תיקי האג"ח ולעלות בדירוגי האשראי ובמקביל להסיט חלק מהכספים לאג"ח קונצרני בחו"ל מגודר מט"ח, הנהנה מתשואות לפדיון גבוהות מעקום האג"ח המקומי בטווחים הבינוניים".
11:55 - אנליסט אפסילון ערן אמודאי על דוחות ביג: ה- NOI בישראל עלה ב-10% ביחס לרבעון המקביל, גם בארה"ב המהווה כ-40% מסך הפעילות (ובה קיים סנטימנט שלילי במרכזים מסחריים על רקע המשך חדירת האונליין), לעת עתה ממשיכה החברה לשמור על יציבות ואף רשמה גידול מסוים ב- NOI. בדומה לשאר החברות בענף (בעיקר אלו המוטות בעיקר למסחר) מציגה החברה תוצאות טובות, המצביעות עדיין על גידול ב- NOI ובפדיונות, אך בניגוד לחברות אלו התוצאות ומנועי הצמיחה העתידיים עדיין לא מתבטאים במחיר המניה. התימחור הנוכחי של המניה משקף תשואת FFO מייצגת של 9.5% על הנדל"ן המניב הפעיל (מתייחס לשנה הבאה), ומבלי לייחס תוספת לפרויקטים המצויים כיום בהקמה (שבעיקרם יחלו להניב רק בשנת 2020). לכן, מבין חברות הנדל"ן, שעיקר נכסיהן הם שטחי מסחר, המניה של ביג היא האטרקטיבית ביותר מבחינת תימחור".
11:45 - קצוות בת"א 90: וילאר עולה ב-2.4% בפסגה, אגוד שני עם עלייה של 2.2% לאחר פרסום הדוחות. בתחתית המדד נסחרת איסתא שמאבדת 4.2%, בהמשך לנפילה של 10% אתמול (המנייה עדיין עומדת על קפיצה של כמעט 24% מתחילת השנה).
11:20 - דוחות רמי לוי: הרווח הנקי עלה ב-19% ל-23.5 מיליון שקל. רכישת 12 סניפי מגה תרמה לעלייה של 12.4% בהכנסות ל-1.24 מיליארד שקל - המכירות בחנויות הזהות ירדו ב-2.6%, ההכנסות למ"ר ירדו ב-7.8%.
10:50 - שעה מהפתיחה, קצוות בת"א 35: קבוצת דלק עולה ב-1.7% בפסגה, ביג עולה ב-1.3% אחריה, שתיהן לאחר הדוחות. בתחתית נסחרת פז נפט שיורדת ב-0.7%.
9:45 - פותחים מסחר: מדד ת"א 35 עולה ב-0.2%, ת"א 125 עולה ב-0.1%. קבוצת דלק מובילה את מדד 35 עם עלייה של 1.1% לאחר הדוחות, פועלים יורד ב-0.5% בתחתית המדד. מאז נעילת המסחר אתמול ועד הפתיחה הבוקר פורסמו 38 דוחות כספיים, והיד כמובן נטויה.
9:30 - הדוחות ממשיכים לזרום, כולל בין היתר אלה של קבוצת דלק, כלל ביטוח, לפידות, ויוניטרוניקס.
קבוצת דלק הודיעה על חלוקת דיבידנד של 200 מיליון שקל. הכנסות החברה ברבעון הראשון הסתכמו ב-1.54 מיליארד שקל, לעומת 1.29 מיליארד שקל ברבעון המקביל. הרווח התפעולי טיפס ל-388 מיליון שקל, לעומת 277 מיליון שקל ברבעון המקביל. הרווח הנקי זינק ל-220 מיליון שקל, מול 85 מיליון שקל ברבעון המקביל.
8:40 - דוחות:
שטראוס: ההכנסות ברבעון הראשון עמדו על 1.40 מיליארד שקל, מול 1.32 מיליארד שקל ברבעון המקביל. הרווח התפעולי עמד על 208 מיליון שקל, לעומת 204 מיליון שקל ברבעון המקביל. הרווח הנקי עמד על 107 מיליון שקל, לעומת 104 מיליון שקל ברבעון המקביל.
ביג: ה-NOI ברבעון הראשון (חלקה היחסי של החברה) הסתכם ב-136.3 מיליון שקל, לעומת 126.5 מיליון שקל ברבעון המקביל, עלייה של 7.8%. ה-FFO בתקופת הדוח עמד על 74.3 מיליון שקל, לעומת 64.7 מיליון שקל ברבעון המקביל - עלייה של 14.8%.
סאטקום מערכות: ההכנסות ברבעון עמדו על 10 מיליון דולר, לעומת 8 מיליון דולר ברבעון המקביל. הרווח התפעולי עמד 405 אלף דולר, לעומת 440 אלף דולר ברבעון המקביל, הרווח הרבעוני הסתכם ב-282 אלף דולר, לעומת 186 אלף דולר ברבעון המקביל.
7:30 - ממשלתיות: תשואת האג"ח השקלית ל-10 שנים (0327) עומדת הבוקר על 2.08%. תשואת אג"ח ארה"ב ל-10 שנים עומדת על 2.25%.
7:20 - בורסת תל אביב תיכנס בעוד שעתיים ליום המסחר האחרון לפני היציאה לחופשה בת יומיים, לרגל חג השבועות. על הפרק בעיקר הדוחות הרבעוניים שעדיין לא פורסמו ושצפויים לזרום לבורסה ביממה הקרובה (הדד ליין הוא ב-31 במרץ, יום רביעי בחצות, במוצאי החג) - החברה הבולטת שתפרסם היום את הדוח המסכם של הרבעון הראשון היא קבוצת דלק. מאתמול לאחר הנעילה עד הבוקר פורסמו 24 דוחות רבעוניים.
מרבית החברות הקטנות בבורסה בתל אביב אימצו את ההקלה שניתנה להן על ידי רשות ניירות ערך למעבר לדיווח פעם בחצי שנה החל מהרבעון הנוכחי. עד לפתיחת המסחר בבורסה אתמול 142 חברות קטנות דיווחו על החלטתן מתוך 180 חברות הזכאיות להקלות על פי הערכת הרשות. על פי בדיקת "כלכליסט", כ־110 חברות שהן 79% מכלל החברות שדיווחו - וכרבע מכלל החברות בבורסת תל אביב - בחרו לאמץ את ההקלה. חברות אלה לא פרסמו או יפרסמו את דו"חותיהן לרבעון הראשון.
מצד השווקים הבינלאומיים לא צפויה השפעה משמעותית, שכן ברוב הבורסות הגדולות לא מתקיים מסחר היום: הבורסות הסיניות סגורות לרגל חג מקומי - בטוקיו נרשמת עלייה קלה של 0.1% - הבורסה הבריטית סגורה גם היא, וכך גם לא יפעלו היום הבורסות בניו יורק, בשל יום הזיכרון (Memorial Day).
לא התפרסמו תגובות לכתיבת תגובה