מפעל על בד ב משואות יצחק | צילום: אבי רוקח
על בד רוכשת יצרנית מגבונים מספרד ב-40.5 מיליון יורו
החברה הנרכשת אופטימל קייר היא אחת משתי היצרניות הגדולות בספרד; תחום המגבונים הלחים הפך לאטרקטיבי בשנת הקורונה, ומניית על בד זינקה בתל אביב ב-12 החודשים האחרונים ב-154%; העסקה אינה מתבססת על ביצועי החברה הנרכשת בשנת הקורונה, אלא על תוצאות עבר ומו"מ שהחל כבר ב-2019, טרם פרוץ המגפה
על בד רוכשת יצרנית מגבונים מספרד על בסיס ביצועיה ערב הקורונה: מניית יצרנית המגבונים הלחים על בד, שבשליטת מושב משואות יצחק (60.9%), מטפסת ב-2% בצהריים בבורסה המקומית, לאחר שהחברה הודיעה על רכישת חברה ספרדית בשם אופטימל קייר תמורת 40.5 מיליון יורו.
קראו עוד בכלכליסט:
תחום המגבונים הלחים הפך לאטרקטיבי בשנת הקורונה ומניית על בד זינקה ב-12 החודשים האחרונים ב-154%, כאשר בשנה שעברה רשמה זינוק של 261%. העסקה הנוכחית אינה מתבססת על ביצועי החברה הנרכשת בשנת הקורונה, אלא על תוצאות עבר ומו"מ שהחל כבר ב-2019, טרם פרוץ המגפה.
על בד צופה כי השפעת הרכישה תבוא לידי ביטוי במחצית השנייה של2021. החברה הנרכשת פעילה בעיקר בספרד, בפורטוגל ובצרפת. הכנסותיה הסתכמו ברבעון הראשון של השנה ב-16 מיליון יורו, וה-EBITDA שלה הוא 13% מהכנסותיה.
בהתאם להסכם, על בד תרכוש 100% ממניות החברה הספרדית, המתמחה בייצור ושיווק של מגבונים לחים לטיפול אישי ולניקיון ביתי בעיקר עבור מותגים (Brands) ומותגים פרטיים של רשתות קמעונאיות (פרייבט לייבל) באירופה. על בד רואה את הרכישה כסינרגטית לפעילותה בתחום ייצור המגבונים, והיא נעשית בהתאם לאסטרטגיה הכוללת של החברה להתרחב באמצעות רכישות והגדלת נפח פעילות בתחומי הליבה של החברה.
בשנה שעברה, בשל מגפת הקורונה, נרשם ביקוש גבוה וחריג למגבונים. בעקבות זאת רשמה אופטימל קייר הכנסות של 71.9 מיליון יורו ו-EBITDA של 10.5 מיליון יורו. בעל בד מציינים כי סכום התמורה בעסקה נקבע לאחר מו"מ שהחל כבר לפני הקורונה ומשקף את השווי הריאלי אליו הגיעו הצדדים לאחר השלמת תהליך המו"מ.
במסגרת ההסכם נקבע כי התמורה תשולם במועד השלמת הרכישה. 60% ישולמו במזומן, 20% בערבות בנקאית, שמועד פירעונה כשנתיים לאחר הסגירה, ו-20% בערבות בנקאית, שמועד פירעונה ארבע שנים לאחר הסגירה.
במסגרת השלמת הסכם הרכישה נחתמו הסכמי סודיות ואי תחרות וכן הסכם מתן שירותים על ידי מנכ"ל אופטימל קייר, שהוא אחד משני בעלי המניות בה, ויישאר בתפקידו גם לאחר השלמת העסקה. לצורך מימון העסקה, על בד נמצאת במו"מ לקבלת אשראי בנקאי לזמן ארוך. עד להשלמת המו"מ תממן החברה את הרכישה ממסגרות האשראי הקיימות.
אופטימל קייר הוקמה ב-2003 ופועלת ממתקניה באזור מדריד. החברה מייצרת מגבונים לחים למגוון תחומי פעילות, בעיקר מגבונים לחים לתינוקות, לניקוי וחיטוי ונייר טואלט לח. לחברה כ-300 עובדים באתר ייצור אחד, והיא משרתת מותגים מובילים באירופה ורשתות שיווק מובילות בספרד ובדרום צרפת. החברה היא אחת משתי היצרניות הגדולות בספרד.