ההסתדרות תצרף גם קרנות נאמנות למכרז הברוקראז'

אגף הפנסיה של ההסתדרות מתכוון לפנות גם אל קרנות נאמנות במכרז הברוקראז' שייבנה החודש, כך נודע ל"כלכליסט". הליך המכרז הוא לשירותי קנייה ומכירה של ניירות ערך (ברוקראז'), ובתחילה יועד לקופות גמל מפעליות ולקרנות השתלמות בלבד.

במסגרת זו יקיים האגף גם הליך בחירה למתן שירותי משמורת לניירות ערך (קסטודיאן), שבוצע בעבר בחברה־בת של בנק הפועלים, ולמתן שירותים נלווים נוספים, כגון שירותי תפעול וביקורת לקופות ולקרנות.

אגף הפנסיה יגבש ביולי את תנאי הסף של הליך הבחירה. גם חברי בורסה יוכלו להשתתף בהליך. האגף מתכוון להרחיב את ההליך ולפנות לכמה שיותר קופות, לרבות פרטיות, ולא להסתפק בקופות החברות בפורום הקופות המפעליות שהוקם לפני כשנה באגף הפנסיה.

יו"ר אגף הפנסיה, עמי כהן, אמר: "ככל שיצטרפו יותר קופות נוכל לקבל את השירותים בעלות נמוכה יותר ולהוזיל את העלויות לעמיתים הבודדים בקופות". עד כה הצטרפו להליך 16 קופות, המנהלות נכסים של כ־18 מיליארד שקל.

המכרז הקודם, שבוצע באמצעות מיזם הפנסיוני חברים ומרוויחים בניהולה של רחל טורג'מן (שהפסיק את פעילותו), מסתיים באוגוסט השנה. המכרז עורר בזמנו עניין רב בקרב בתי ההשקעות והבנקים, וניגשו אליו 20 חברי בורסה שונים. הוא בוצע על האפיקים השונים בפעילות ההשקעה, וזכה להצלחה למרות קשיים רגולטוריים. לפי הערכות המכרז הוזיל את עלויות ביצוע הפעולות לקופות בכ־60% בממוצע.

למשל, בתחום של קנייה ומכירה של מניות בארץ זכו ישיר בית השקעות, מגדל, הראל, גאון בית השקעות, בנק איגוד, יובנק, והעמלה הממוצעת שהם הסכימו לגבות היתה 0.04%, לעומת 0.1% ששילמו הקופות לפני המכרז. בתחום רכישת אג"ח בארץ ירדה העמלה מ־0.05% ל־0.03%. באפיק זה זכו גאון, יובנק, אי.בי.אי, דיסקונט ופסגות.

העמלה שנקבעת במכרז היא עמלת המקסימום. כל קופה מנהלת משא ומתן נפרד עם הגופים שזכו ובמסגרתו יכולה להיקבע עמלה נמוכה יותר - גובה העמלה תלוי בגודלה של הקופה ובהיקפי פעילותה וביכולת המיקוח שלה מול חבר הבורסה שנבחר במכרז.

בנובמבר 2007 סיים אגף הפנסיה בהסתדרות את ההליך לבחירת בתי השקעות למתן שירותי ניהול השקעות לכ־13 קופות ענפיות, המחזיקות יחד ביותר מ־10 מיליארד שקל. מתוך 17 הצעות שהוגשו על ידי בתי השקעות נבחרו לבסוף שש: פריזמה, פסגות אופק, מנורה מבטחים, כלל פיננסים בטוחה, דש ואי.בי.אי. דמי הניהול שנקבעו במכרז היו בשיעור של פחות מעשירית האחוז - נמוך משמעותית מהמקובל בענף.

מטעם אגף הפנסיה יובילו את ההליך אבי עייש, אקטואר האגף, והיועץ המשפטי של האגף, עו"ד חני חורש. כן יצורפו היועצים רונן אידל, ניסים כהן ועו"ד גלית שלום קדוש.