נעילה שלילית בת"א - נסיגה של 0.7% באג"ח ל-10 שנים

דיווח שוטף מהמסחר בבורסה של תל אביב: כל העדכונים החשובים של החברות בת"א, המניות הבולטות, המחזורים והניתוחים של האנליסטים המובילים בשוק ההון הישראלי 

מדדי מניות

ת"א 25 ת"א 100 בנקים תקשורת נפט וגז יתר 50 ביומד

מדדי אג"ח

תל בונד 20  תל בונד 40  תל בונד 60

אג"ח ל-5 שנים אג"ח לכ-30 שנה 

-------

17:30 - נעילה שלילית ליום המסחר: מדד ת"א 25 ירד ב-0.6%, ת"א 100 ירד ב-0.8%. יום מסחר סוער עבר על שוק האג"ח, כשהממשלתיות המשיכו לאבד גובה על רקע תנועה מקבילה בבורסות אירופה וארה"ב - כשבשעה האחרונה חל שינוי קל במגמה. בסופו של יום איבדה האג"ח השקלית ל-10 שנים (0825) 0.66% ורשמה עלייה בתשואה עד ל-1.95%.

לאחר פרסום המתווה לפתיחת התחרות בשוק הגז לפני כשעה מסיימות קבוצת דלק וישראמקו את היום בירידה של 2.2% עוד בולטת היום היא נכסים ובנין, עם טיפוס של 4% לראש מדד ת"א 75 ות"א 100 על רקע המכירה הצפויה של בניין HSBC בניו יורק. מחזור המסחר הסתכם ב-1.28 מיליארד שקל.

16:55 - פתיחה יורדת בניו יורק: דאו ג'ונס יורד ב-0.7%, S&P 500 ב-0.7%, נאסד"ק מאבד 0.9%, תשואת האג"ח האמריקאית ל-10 שנים נסוגה מעט בשעה האחרונה עד ל-2.30%.

16:00 - כשעה וחצי לפני נעילת המסחר. התמתנות קלה באג"ח הממשלתיות: האיגרת ל-10 שנים (0825) יורדת ב-0.6%, האג"ח ל-30 שנה מאבדת 1.8% ונסחרת בתשואה של 2.93%. מבחינת המניות לייבפרסוןצוללת ב-13%, בונוס ביוגרופ מאבדת 10% וסקופ עולה ב-7%.

קמהדע: החברה צופה קיפאון בהכנסות בשנת 2015. החברה חוזה כי היא תרשום הכנסות של 70-73 מיליון דולר, כאשר השוק צפה כי החברה תרשום הכנסות של 79 מיליון דולר. קמהדע סיימה את הרבעון הראשון עם הכנסות של 9 מיליון דולר לעומת 13.2 מיליון דולר ברבעון המקביל. ההפסד הנקי המתואם הסתכם ב-4.8 מיליון דולר לעומת 2 מיליון דולר ברבעון המקביל. החברה החמיצה את תחזיות השוק שצפה הכנסות של 16 מיליון דולר והפסד של כ-1.5 מיליון דולר בלבד.

בניין קמהדע

13:40 - האג"ח ל-10 שנים (0825) יורדת כבר ב-1.3% לתשואה של 2.02%. האג"ח ל-30 שנה (0142) צוללת ב-2% לתשואה של 2.94%. לפי מחלקת המחקר של בית ההשקעות טופ אלפא "עליית התשואות בשוק האג"ח, בעיקר במח"מים הבינוניים והארוכים, מהווה הזדמנות, אך יש לזכור את סיכון הריבית הטמון בהגדלת מח"מ התיק. נראה כי בשלב זה עדיין אין ציפייה למעבר למדיניות מוניטרית מצמצת על ידי מרבית הבנקים המרכזיים בעולם כולל ישראל, ובישראל עדיין קיימת סבירות להורדת ריבית נוספת בעיקר על רקע העוצמה שמפגין השקל ביחס לסל המטבעות".

תשואת האג"ח של גרמניה ל-10 שנים

12:15 - כמו בישראל, גם בעולם נרשמות ירידות שערים חדות באג"ח הממשלתיות שגוררות עליות חדות בתשואות. תשואת האג"ח הממשלתית של ארה"ב קופצת לשיא של 5 חודשים, האג"ח של גרמניה ל-10 שנים נסחרת בתשואה של 0.66% - שיא מתחילת השנה.

11:40 - פורמולה מערכות דיווחה על תוצאות כספיות לרבעון הראשון - עלייה של 12% בהכנסות ל-194.4 מיליון דולר, ועל רווח נקי של 6.2 מיליון דולר. ברבעון המקביל רשמה החברה רווח נקי של 62.9 מיליון דולר, שכלל רווח חד פעמי של 67.2 מיליון דולר בגלל הנפקת מג'יק.

11:00 - עוד על הירידות החדות בשוק האג"ח. ערן היימר מנכ"ל חברת דירוג האשראי מידרוג: "בכל העולם כמו בישראל כולם נמצאים במלכודת דבש של ריבית נמוכה, במשחק שיצר שיווי משקל חדש של "תיקו אפס" שמי שיוצא ממנו ראשון עלול להיות המפסיד". היימר ציין שהמשחק המסוכן של הריבית האפסית גורם לתמחור עודף של נכסים ולסיכוני אשראי. לדעתו תשואות האג"ח הנמוכות בישראל, בניגוד לחלק ממדינות אירופה, אינן משקפות את המצב הבטוח פה בארץ אלא את הציפיות לירידה נוספת בריבית, בניגוד לציפייה בארה"ב לעליית ריבית בחודשים הקרובים. דבריו של היימר משקפים זאת היטב באומרו : "גם בשוק החוב הממשלתי למרות מיעוט המשקיעים הזרים באג"ח המקומי המתח בין עקומי הריבית השונים הוא הגורם המרכזי לירידת התשואות ובטח לא השקט והשלווה במזרח התיכון".

10:35 - מתגברות הירידות באג"ח הממשלתיות: 5 שנים (1026) יורדת ב-1.24%, 10 שנים (0825) ב-1.1% ו-30 שנה (0142) ב-1.75%.

10:15 - עידן אזולאי מנהל השקעות ראשי באפסילון: "למרות שניתן להסביר את הירידות החדות בשווקי האג"ח העולמיים בגורמים טכניים כמו סגירת פוזיציות (short covering), אני סבור שנכנסנו לתקופה חדשה שבה הסיכון יתומחר מחדש. ירידת התשואות באגרות החוב לצד צמצום המרווחים באגרות החוב הקונצרניות הביאו את השווקים הללו לרמות מחירים שאינן מגלמות את הסיכון ובין אם שינוי המגמה נובע מציפייה לשינוי בנתונים הכלכליים או לא, אני מניח שאנחנו נמצאים בעיצומו של תהליך שבו בסיכון בשווקים מתומחר מחדש".

9:50 - כצפוי ובהתאם למגמה אמש בניו יורק - המסחר נפתח בירידות שערים במדדים המובילים. שוק איגרות החוב הממשלתיות ממשיך לרשום ירידות חדות. האג"ח ל-10 שנים (0825) יורדת ב-0.9% בהמשך לירידה של 0.8% אתמול. האג"ח ל-30 שנה (0142) צוללת ב-1.5% בהמשך לירידה של 0.8% אתמול.

בניין HSBC בניו יורק

חברת נכסים ובניין מקבוצת אי.די.בי קיבלה בחודשיים האחרונים שתי הצעות לרכישת בניין HSBC בניו יורק. ל"כלכליסט" נודע כי ההצעה המרכזית הגיעה בסוף פברואר מחברת ג'ורג' קומפורט בשיתוף בנק ג'יי.פי. מורגן עם תג מחיר של 800 מיליון דולר לרכישת הבניין, ששודרגה לאחר מכן ל-900 מיליון דולר. הצעה נוספת לרכישת הבניין הגיעה ממשפחת ספיר הפעילה בתחום הנדל"ן במנהטן.

9:25 - רבעון ראשון חלש לקבוצת התקשורת HOT עם ירידה כמעט בכל הפרמטרים הפיננסיים והתפעוליים. החברה המשיכה לאבד לקוחות טלוויזיה ואינטרנט כמו בכל 2014 ונקודת האור המרכזית שלה היתה הצמיחה המהירה במספר מנויי הסלולר. עם זאת, בעקבות המבצעים התוקפניים שהובילה HOT בתחום הסלולר במהלך הרבעון, ובראשם מבצע של 2 קווים ב-40 שקל, נחתכה בדרמטיות ההכנסה שלה ממנוי במגזר זה. ל-HOT אין מניה סחירה בבורסה אלא רק שתי איגרות חוב סחירות.

8:35 - חברת דלתא, יצרנית ומשווקת בגדי ילדים והלבשה תחתונה, סיימה את הרבעון הראשון של 2015 עם עלייה של 6% במכירות והן הסתכמו ב-252.8 מיליון דולר, לעומת 238.1 מיליון דולר ברבעון ראשון אשתקד. המכירות בצפון אמריקה עלו ברבעון הראשון ב-17% ל-146.7 מיליון דולר. בגרמניה, לעומת זאת, ירדו המכירות ב-4% ברבעון ראשון והסתכמו ב-40.4 מיליון דולר, לעומת 41.9 מיליון דולר בתקופה מקבילה אשתקד.

8:30 - חברת סקייליין, מקבוצת מישורים, המתמחה בייזום, פיתוח וניהול פרויקטים בקנדה, חתמה על הסכם למכירת אחזקותיה במלון הדירות קוסמופוליטן שבטורונטו, קנדה. מכירת המלון, הכוללת, הין היתר מכירה של, 29 דירות, שטחים מסחריים וחניות – מתבצעת תמורת כ-41.4 מיליון שקל (כ- 12.95 מיליון דולר קנדי). העסקה משקפת לנכס שווי הגבוה בכ-44% מעלותו בספרי החברה, והיא תניב לסקייליין רווח של 10.6 מיליון שקל ותזרים פנוי בסך של כ-30.3 מיליון שקל. השלמת העסקה צפויה להתרחש במהלך הרבעון השלישי של שנת 2015.

8:00 - המדדים המובילים בוול סטריט ננעלו אמש בירידות שערים ובמחזורים דלילים ביום המסחר הראשון השבוע, זאת לאחר העליות החדות ביום שישי: דאו ג'ונס ו-S&P 500 ירדו ב-0.5%, ונאסד"ק ב-0.2%. מניות חברות האנרגיה הובילו את המגמה. מדד Russell 2000 עלה ב-0.1%. 

הבוקר בבורסות אסיה מגמה מעורבת - ניקיי יורד ב-0.4%, האנג סנג משיל 0.3% והבורסה בסין נסחרת בעליות של 0.7%.

צילום: שאטרסטוק