אקסלנס מכפילה את דמי הניהול ב-5 קרנות מגייסות

חברת קרנות הנאמנות של אקסלנס בניהולו של צחי קורן דיווחה אתמול על ייקור דמי הניהול ב-5 קרנות נאמנות בניהולה. זאת לאחר שבמשך חצי השנה האחרונה נאסר לייקר דמי ניהול בקרנות. ההתייקרות תיכנס לפועל ב-24 בנובמבר.

עוצר ההעלאה בדמי הניהול החל על רקע הרפורמה בעמלות ההפצה שהובילה רשות ני"ע. הרפורמה חתכה את עמלות ההפצה שיכולים הבנקים לגבות ממנהלי הקרנות על הפצת הקרנות ללקוחות הקצה, ואילו מנהלי הקרנות נדרשו לגלגל את ההפחתה ללקוחות לתקופה של חצי שנה.

כעת כשתקופת העוצר נגמרה, ממהרים מנהלי הקרנות לייקר את דמי הניהול, בעיקר ביחס לקרנות שגובות דמי ניהול שאינם רווחיים. חברות הקרנות של מיטב-דש והראל דיווחו בשבועות האחרונים אף הן על ייקור דמי ניהול בשורה של קרנות. כעת מצטרפת אליהן אקסלנס.

דמי הניהול בקרן אקסלנס שכבות 90/10 יעלו מ-0.35% ל-0.68% - קרן אקסלנס שכבות 90/10 זו היא אחת הקרנות המגייסות ביותר של בית ההשקעות, שמנהלת היום נכסים בהיקף של 1.6 מיליארד שקל. המהלך יביא לתוספת הכנסות שנתית של 5 מיליון שקל לבית ההשקעות. הקרן שווקה עד כה בדמי ניהול לא רווחיים, שהם שווי ערך לגובה עמלת ההפצה שהקרן נדרשת לשלם לבנקים עבור הפצת הקרן.

קרן נוספת בה דמי הניהול מכפילים את עצמם היא אקסלנס שכבות צמודה שדמי הניהול בה יעלו מ-0.25% ל-0.53%. מדובר בקרן המנהלת כחצי מיליארד שקל.

דמי הניהול יעלו גם באקסלנס מדינה פרימיום מ-0.37% ל-0.58%. דמי הניהול באקסלנס אג"ח בנקים יעלו מ-0.38% ל-0.56%, בקרן אקסלנס שכבות שקלית מ-0.25% ל-0.53%.

צחי קורן | צילום: עמית שעל

ביוני האחרון רמז קורן בראיון ל"כלכליסט" כי דמי הניהול עשויים לעלות. "אנחנו בכיוון של לתת התחייבויות גם בגזרה של דמי הניהול. אני לא אמזג קרנות כדי להעלות דמי ניהול באופן עקיף, צריך להחליף דיסקט. אני בא ליועץ ואומר לו, 'זו הקרן, זו המדיניות (מדיניות ההשקעות - ר"ב), היא לא תשתנה'. דמי הניהול כרגע הם לא רווחיים (בקרנות הפועלות בשיטת השכבות - ר"ב) - מכסים רק את עלות עמלת ההפצה שאני משלם לבנקים. משום שזו קרן חדשה אנו חולקים את הסיכון עם הלקוח. אם לאחר פרק זמן, ארוך מחצי שנה, אוכיח את עצמי ושהשיטה שלי עובדת, דמי הניהול יעלו ויהיו הוגנים"", אמר קורן.